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Les meilleures actions à surveiller sur Reddit
Voici une liste des 10 actions américaines les plus mentionnées dans le fil WallStreetBets sur Reddit, selon les données de Quiver Quantitative. Les fonds négociés en bourse (ETF) et autres instruments ont été exclus.NVIDIA
C3.ai
Tesla
Apple
Visa
Charles Schwab
Banque First Republic
Banque Toronto-Dominion
Advanced Micro Devices
Eni
Les contrats futures américains peinent à conclure positivement ce qui a été une semaine difficile pour les actions, qui a vu les indices chuter depuis les récents sommets, alors que les craintes de récession recommencent à se faire sentir. L'indice Dow Jones Industrial Average est en hausse de 0,1 % et devrait enregistrer un gain d'environ 0,7 % au cours de la semaine la plus courte s'il parvient à maintenir son élan. Le S&P 500 est en hausse de 0,1 %, mais reste en territoire négatif pour la semaine. Le Nasdaq 100, à forte composante technologique, est en baisse de 0,1 % et devrait enregistrer une perte de 1,6 % sur la semaine. Les craintes d'un ralentissement de l'économie américaine à la suite de la faiblesse des chiffres JOLTS, ADP et ISM Services PMI amènent les traders à se demander si l'instabilité du système bancaire et l'impact retardé des hausses de taux d'intérêt au cours de l'année écoulée ne pourraient pas faire basculer l'économie dans la récession.
NVIDIA est en baisse de 0,6 % et s'apprête à ouvrir sur de nouveaux plus bas d'avril. Le fabricant de puces a enregistré sa plus forte hausse trimestrielle depuis plus de vingt ans au cours des trois premiers mois de 2023, mais il est maintenant en perte de vitesse. Les déclarations de Google, la société d'Alphabet, selon lesquelles son matériel conçu pour alimenter et former les modèles d'intelligence artificielle est plus rapide et plus économe en énergie que les puces A100 de NVIDIA ont jeté un froid sur le battage médiatique selon lequel NVIDIA serait un leader incontesté dans le domaine du matériel. Il est important de noter que nous ne savons pas comment cette puce se compare à la nouvelle puce H100 de NVIDIA qui est récemment entrée en production. La chute de cette semaine peut également avoir été provoquée par sa valorisation élevée, NVIDIA affichant un ratio cours/bénéfice à terme de 56,8 fois ! C'est deux fois plus que la moyenne du secteur, qui est de 27,8 fois.
Pendant ce temps, AMD, un autre fabricant de semi-conducteurs, est en baisse de 0,7 % et devrait ouvrir à son plus bas niveau depuis trois semaines, avec un ratio PE de 27,0x. Le géant de l'électronique Samsung a signé une extension pluriannuelle de l'accord de licence pour les produits graphiques Radeon d'AMD, car il cherche à apporter de meilleurs graphiques aux nouveaux appareils mobiles. Ce partenariat a débuté en 2019.
Les fabricants de puces ressentent également la pression exercée par les tensions géopolitiques croissantes, les semi-conducteurs devenant une arme essentielle. Une guerre des mots a éclaté entre la Chine et le Japon cette semaine après que ce dernier a suivi les États-Unis en proposant d'interdire l'exportation d'équipements clés de fabrication de semi-conducteurs vers la Chine cette semaine, tandis que l'Union européenne s'est également rapprochée de l'établissement de sa propre loi sur les puces qui tenterait de protéger et de construire l'industrie du bloc afin de ne plus dépendre aussi fortement des États-Unis et de l'Asie. D'autres fabricants de puces, comme Qualcomm et Intel, sont en légère baisse aujourd'hui.
Tesla est en baisse de 0,7 % et continue de perdre du terrain après avoir annoncé une légère hausse de la production et des livraisons au premier trimestre par rapport au quatrième, suscitant des craintes que les multiples réductions de prix ne nuisent pas seulement aux marges, mais ne soutiennent pas suffisamment la demande et obligent Tesla à baisser encore ses prix.
Ford est en baisse de 0,2 % après avoir révélé que tous ses modèles de véhicules électriques et hybrides rechargeables seront admissibles à des crédits d'impôt fédéraux en 2023, malgré des règles plus strictes sur ce qui est admissible. Un certain nombre d'entreprises, dont Tesla, ont prévenu que certains modèles ne seraient pas éligibles aux crédits en raison de nouvelles règles sur l'origine des matériaux des batteries, mais Ford affirme que ses modèles, y compris la camionnette F-150 Lightning, pourront toujours bénéficier de l'intégralité du crédit de 7 500 dollars.
FedEx est en légère baisse aujourd'hui, à 229,87 dollars, après avoir atteint hier son plus haut niveau en sept mois, lorsque le géant de la livraison a présenté des plans visant à réduire les coûts de 4 milliards de dollars en combinant ses deux principaux réseaux de livraison en une seule entreprise et a déclaré qu'il augmenterait son dividende annuel de 10 %. D'ici à juin 2024, l'entreprise regroupera son activité de livraison de colis express et sa division Ground, qui fait appel à des tiers pour les livraisons sur le dernier kilomètre, afin d'améliorer ses marges et de regagner le terrain perdu face à des rivaux tels qu'UPS. Les analystes ont salué cette décision. Morgan Stanley a déclaré que cela mettait FedEx sur la voie du "Saint-Graal" des gains d'intégration, mais a averti que cela pourrait prendre plus de temps que prévu. Cowen a déclaré que cela devrait conduire à une activité plus rapide et à des marges plus élevées. Baird a relevé son objectif de cours sur FedEx de 250 à 275 dollars ce matin, tandis que Jefferies a relevé son opinion de 225 à 230 dollars, Cowen de 235 à 280 dollars, Citigroup de 275 à 285 dollars et Credit Suisse de 269 à 273 dollars.
Apple est en baisse de 0,1 % ce matin et devrait ouvrir à son plus bas niveau d'avril, soit 163,55 $. BofA Global Research a relevé son objectif de cours sur le fabricant de l'iPhone, qui a révélé qu'il allait bientôt ouvrir son premier magasin en Inde, à 168 dollars contre 158 dollars, estimant que la demande d'iPhones et de services est "stable" et qu'elle est soutenue par des vents contraires en matière de change. L'entreprise a toutefois prévenu que les conditions pour les Mac et les iPad restaient plus difficiles, mais elle note que les zones où les marges sont les plus élevées se portent bien.
Amazon est en baisse de 0,2 % avant la cloche à 100,94 $. Oppenheimer a réduit son objectif de cours sur l'action à 125 dollars, contre 135 dollars ce matin. Par ailleurs, les autorités de régulation britanniques ont annoncé leur intention d'enquêter sur le projet de rachat par Amazon de la société d'aspirateurs robots iRobot, pour un montant de 1,7 milliard de dollars, car elles craignent que cela ne réduise la concurrence sur le marché des appareils connectés. Les autorités de régulation américaines examinent déjà l'opération.
Disney est en baisse de 0,2 % ce matin. Nous avons récemment découvert qu'Ike Perlmutter, qui dirigeait la franchise cinématographique Marvel, a été licencié. Il a déclaré hier au Wall Street Journal qu'il avait été renvoyé pour avoir poussé Disney à mettre en œuvre des plans de réduction des coûts trop agressifs et en raison de tensions avec les cadres créatifs qui ont été réintégrés après le retour du PDG Bob Iger. M. Perlmutter a également soutenu l'investisseur activiste Nelson Peltz dans sa tentative d'obtenir un siège au conseil d'administration de Disney. M. Perlmutter a déclaré qu'il comptait conserver ses 30 millions d'actions Disney, qui valent environ 3 milliards de dollars.
Les banques continuent de susciter des discussions. L'indice SPDR S&P Regional Bank Index continue de tester les récents plus bas de 29 mois, ce qui montre que les marchés sont loin d'être convaincus que la crise bancaire déclenchée par l'effondrement de la Silicon Valley Bank et de la Signature Bank le mois dernier est terminée, le PDG de JPMorgan, Jamie Dimon, ayant averti cette semaine que les répercussions se feraient sentir pendant "des années".
Pendant ce temps, First Republic perd encore 0,2 % aujourd'hui. Le prêteur régional, qui a dû être sauvé par un groupe de grandes banques le mois dernier qui ont injecté 30 milliards de dollars de dépôts dans la banque après avoir rencontré des problèmes de liquidité, a du mal à garder les meilleurs talents dans le sillage de la crise. Selon Barron's, le principal conseiller financier Steven Levine et son équipe ont quitté la branche de gestion de patrimoine de First Republic pour rejoindre Morgan Stanley.
Charles Schwab est en baisse de 0,5 % à 48,63 dollars et devrait perdre du terrain pour la sixième séance consécutive après avoir clôturé hier à son niveau le plus bas depuis environ 29 mois. La banque a dit aux investisseurs qu'elle pouvait survivre à tout ce qui lui arrive, mais elle n'a pas réussi à convaincre les marchés qu'elle était à l'abri des problèmes qui déchirent le marché. KBW a réduit son objectif de cours sur l'action de 89 à 65 dollars ce matin, mais a maintenu sa note "Outperform" sur l'action. Elle a reconnu les "risques réels" qui pèsent sur les perspectives de bénéfices et la visibilité à court terme de la société, mais a déclaré que le récent effondrement était exagéré, décrivant Charles Schwab comme "convaincant aux niveaux actuels
La Banque Toronto-Dominion, en baisse de 0,5%, est sous pression, certains actionnaires continuant à se demander si elle ne surpaye pas First Horizon, qui s'est effondrée depuis que le groupe canadien a fait son offre. Certains investisseurs demandent à la banque d'abandonner ou de renégocier son projet de rachat de First Horizon pour 13,4 milliards de dollars en raison des risques accrus liés aux retombées de la crise bancaire, ont déclaré certains actionnaires à Reuters. L'offre est actuellement de 25 dollars par action, mais First Horizon a plongé et se négocie actuellement à seulement 17,63 dollars. Je ne pense pas que TD devrait aller de l'avant dans cet environnement", a déclaré à Reuters Barry Schwartz, gestionnaire de portefeuille chez l'actionnaire Baskin Financial Services. Il s'agit de s'éloigner et de se libérer de l'emprise et d'être en mesure d'obtenir d'autres transactions moins chères maintenant". À un moment où le secteur bancaire reste fragile, cela a également incité une vague de vendeurs à découvert à cibler la Banque Toronto-Dominion. Bloomberg a rapporté cette semaine qu'ils avaient placé environ 3,7 milliards de dollars contre la société, citant des données de S3 Partners - ce qui en fait l'institution la plus vendue à découvert au monde !
Sur le NYSE, les actions Eni ont clôturé pour la dernière fois à 29,48 dollars. Citigroup a repris la couverture du géant pétrolier italien avec une note neutre et un objectif de prix de 13,50 euros pour ses actions européennes, qui sont en hausse de 0,7 % aujourd'hui à 13,53 euros. Versalis, filiale d'Eni, a révélé qu'elle était en pourparlers exclusifs pour acheter la partie de la société chimique italienne Novamont qu'elle ne possède pas encore. Versalis possède déjà une participation de 36% dans Novamont et vise à acheter le reste de l'entreprise à Mater-Bi. Les prix du pétrole ont baissé cette semaine après avoir atteint leur niveau le plus élevé depuis environ un mois à la suite d'une réduction surprise de la production annoncée par l'OPEP+ le week-end dernier.
Voyons ce qu'il en est de quelques mèmes stocks. AMC Entertainment est en hausse de 6,7 % aujourd'hui à 4,32 $, tandis que ses actions privilégiées APE sont en baisse de 13 % à 1,49 $. Nous avions vu de brefs signes que l'écart entre les deux séries d'actions se réduisait après que la société a réglé le litige avec les actionnaires qui s'opposaient à son plan de conversion des actions APE en actions AMC ordinaires. Toutefois, malgré l'accord conclu avec les investisseurs mécontents, le tribunal a rejeté la requête d'AMC visant à lever l'injonction qui l'empêche actuellement de convertir les actions de l'APE et de lever davantage de fonds. Les parties n'offrent aucune raison valable de lever l'injonction de statu quo", a déclaré le tribunal. En conséquence, la requête est rejetée. L'écart se creuse donc à nouveau, car les actions de l'APE restent menacées.
C3.ai est en baisse de 1,3 % aujourd'hui et devrait ouvrir à son niveau le plus bas depuis plus de trois semaines après que son rallye, qui a fait atteindre à l'action son plus haut niveau depuis plus de 15 mois au début de cette semaine, a été interrompu par les allégations du vendeur à découvert Kerrisdale Capital. Kerrisdale a écrit à son auditeur et a accusé la société de "graves problèmes de comptabilité et de divulgation". Cela fait suite à une analyse cinglante de C3.ai en mars, qui déclarait que les "flammes spéculatives ne brûleront plus très longtemps, car les réalités de la faible traction des clients de C3, les partenariats commerciaux défaillants et les pressions financières catalyseront ce qui sera probablement un douloureux retour à la réalité". Les dernières allégations disent que C3.ai a utilisé "une comptabilité très agressive pour gonfler son compte de résultat afin d'atteindre les estimations des analystes du côté de la vente pour les revenus et certaines mesures de profit, et pour dissimuler une détérioration significative de ses opérations sous-jacentes". C3.ai a répondu en disant que le rapport était une "tentative très créative et transparente" pour faire baisser le prix de l'action. Kerrisdale n'est pas la seule société à vendre à découvert C3.ai à la suite du rallye observé en 2023, puisque plus de 27% de son flottant est vendu à découvert, selon les données de Fintel.