Paper trading : avantages et méthodes

[L'expert]

Qu'est-ce que le paper trading ?

La négociation sur papier consiste à simuler des transactions sur des marchés réels sans acheter ni vendre de titres. C'est un moyen de tester et de suivre manuellement des stratégies de négociation sans risquer son capital sur des transactions ouvertes.

Le nom "paper trading" est apparu avant l'ère numérique. En l'absence de comptes de démonstration et d'autres simulateurs de trading, les traders appliquaient leurs stratégies au marché à la main. Ils notaient à la main les performances de la transaction proposée sur le marché réel, en suivant les profits et les pertes réalisés. Bien qu'il existe aujourd'hui des tonnes d'options numériques pour tester les stratégies de trading, le nom de paper trading est resté.

Quelle que soit la forme sous laquelle vous pratiquez le paper trading, il est utile de tester vos stratégies de trading avant de négocier sur des marchés réels où de l'argent est en jeu.

Quels sont les avantages de la paper trading ?

Le paper trading présente plusieurs avantages pour les nouveaux traders par rapport à la négociation immédiate sur les marchés réels :

- Vous pouvez tester de nouvelles stratégies avant de risquer de l'argent sur un compte réel.

- Le paper trading vous oblige à étudier et à comprendre les effets du marché, ce qui vous aide à mieux connaître les marchés que vous souhaitez négocier.

- Un registre physique de vos transactions vous permet de réfléchir et d'analyser vos actions passées et votre propre psychologie de trading.

Paper trading et trading réel

Le paper trading tente d'imiter le plus fidèlement possible le trading réel. La négociation sur papier peut donner des résultats de test plus précis que d'autres méthodes d'évaluation telles que le backtesting. Il présente toutefois un inconvénient majeur. Lorsque vous négociez sur un compte simulé, quel qu'il soit, votre réaction émotionnelle n'est pas aussi forte que lorsque vous négociez sur des marchés réels.

La psychologie qui sous-tend la gestion des émotions est l'un des risques les plus importants que les nouveaux traders doivent gérer. Les réactions impulsives aux mouvements du marché peuvent complètement dérégler vos stratégies planifiées. Le paper trading sur des comptes simulés sans risque de capital peut vous donner un faux sentiment de confiance. Le fait de ne pas utiliser d'argent réel peut également anesthésier votre réaction aux transactions perdantes.

À cet égard, rien ne peut remplacer le trading en direct. Toutefois, il est fortement conseillé de faire du paper trading avec un compte de démonstration avant de se lancer sur les marchés réels. Apprenez-en plus sur la manière de réussir vos transactions, puis ouvrez un compte de démonstration pour effectuer vos propres transactions.

Paper trading et backtesting

Alors que le paper trading évalue les performances de votre stratégie de trading en temps réel, le backtesting applique votre stratégie à des marchés antérieurs. Le backtesting d'une stratégie de trading peut être effectué manuellement ou à l'aide d'un logiciel automatisé. Le processus consiste à identifier les moments dans le passé où votre stratégie de trading se déclencherait. Ensuite, vous ouvrez une position et suivez la transaction jusqu'à sa conclusion.

Le backtesting vous permet d'évaluer simultanément plusieurs résultats de votre stratégie de trading sur une période donnée. Vous pouvez ensuite calculer un pourcentage de rendement pour l'ensemble de la période analysée, ce qui vous donne une idée précise de la rentabilité de votre stratégie.

Contrairement au test sur papier, le backtesting est réalisé sur des marchés historiques. Cela présente certains inconvénients. Les conditions du marché peuvent avoir changé de manière suffisamment radicale pour qu'il n'y ait pas de période appropriée pour tester votre stratégie à rebours.

En outre, le backtesting ne peut être réalisé qu'avec des stratégies techniques. Les points d'entrée et de sortie doivent être déclenchés par l'action des prix et les indicateurs pour prédire avec précision les performances passées. Le paper trading, en revanche, peut faire appel à l'analyse fondamentale lorsque vous suivez votre stratégie de trading en temps réel.

Simulateurs de paper trading

La plupart des plateformes de trading proposent des simulateurs de trading sur papier, généralement présentés comme des comptes de démonstration. Ces simulateurs peuvent toutefois varier d'un fournisseur à l'autre. Certains courtiers en ligne proposent des comptes de démonstration avec des informations de marché différées. D'autres simulateurs de trading moins sophistiqués peuvent afficher des actions de marché totalement aléatoires, sans lien avec les marchés réels.